Simple Rules voor beleggen in obligaties

Aandelen en obligaties zijn Yin en Yang - ze gaan perfect samen. De voorraden zijn waar u waarschijnlijk uw groei te krijgen bent. Obligaties zorgen voor voorspelbaarheid en stabiliteit. Andere redenen voor het hebben van obligaties in uw portefeuille - zoals het krijgen van een stroom van inkomsten - zijn mooi, maar de secundaire.

Sommige obligaties zijn volatieler dan andere. Dat telt. Maar wat ook belangrijk is, misschien wel meer, is de mate waarin de prijs van obligaties heeft de neiging te stijgen en dalen met de prijs van de voorraden.

De soorten van obligaties die in het verleden zig wanneer de voorraden zag zijn over het algemeen de soorten obligaties die de meeste mensen de obligatieportefeuilles moeten domineren. En die soorten obligaties zijn de overheid en bureau obligaties, hoge kwaliteit (investment grade) bedrijfsobligaties (Hershey's), en misschien belastingvrije obligaties van stabiel gemeenten.

Maak uw eerste selectie

Bij de keuze van soorten obligaties in uw portefeuille te zetten, moet je ook kijken naar uw persoonlijke kenmerken. Bijvoorbeeld, wat kan uw behoefte aan fondsen in de komende jaren? Wat is uw belastingschijf? Bent u onderworpen aan de stiekeme alternatieve minimale belasting?

Hoeveel ruimte heb je in je pensioen rekeningen? Hoe zwaar is de voorraad zijkant van uw portefeuille in het buitenland geïnvesteerd? Hoe afhankelijk bent u om de verwoestingen van de inflatie? Dit zijn enkele van de dingen die iemand anders van u te maken en kunnen hun "perfecte" obligatieportefeuille heel anders dan je "perfecte" obligatieportefeuille te maken.

Volg een paar regels

Deze richtsnoeren moeten beginnen om u een idee van de soorten van obligaties die u wilt geven. Ze zijn snel en een beetje vies.

  • Regel # 1: Het beste is om drie tot zes maanden van de kosten van levensonderhoud in contanten te houden (een spaarrekening of een geldmarktfonds) of bijna-geld voor noodgevallen. Voor elke grote kosten die u anticiperen in de komende paar jaar, kan u wilt dat geld te houden in de buurt van contanten als goed.

    N oor - contant geld betekent dat op zeer korte termijn, hoogwaardige obligaties of obligatiefondsen met obligatieportefeuilles rijpen in 1-3 jaar. Kortlopende obligaties betalen over het algemeen iets hogere rente dan spaarrekeningen en geldmarktfondsen, maar minder rente dan obligaties met langere looptijd.

    Dienovereenkomstig, kunnen ze een klein beetje meer volatiel dan een geldmarkt account, maar veel minder volatiel dan obligaties met langere looptijd.

  • Regel # 2: Money zul je niet nodig hebt in de komende jaren moet worden ge├»nvesteerd in een hoger rendement voor grotere inkomsten en groei. Deze effecten omvatten obligaties met een looptijd van drie jaar en een grotere.
  • Regel # 3: De meerderheid van uw obligaties zou moeten zijn van hoge kwaliteit, de middellange termijn (3 tot 10 jaar looptijd) obligaties, zijn ze Treasuries, obligaties agentschap, corporates, of muni's. Als u op zoek bent naar hoger rendement en kan het risico te nemen, bent u meestal gaat beter af te verhuizen naar de voorraden in plaats van in een van beide high-yield of ultra-lange termijn obligaties.

    Ga met tax-free muni's als uw belastingschijf garandeert het en als je investeert in een belastingplichtige rekening. Zoals voor de andere obligaties, het is beter om te mixen en matchen zowel emittenten en looptijden.

  • Regel # 4: Wat uw allocatie naar vastrentende waarden, maar vooral als je een grote allocatie vastrentende hebben, een deel ervan moet voor inflatie gecorrigeerde, hetzij met een inflatie gecorrigeerde lijfrente of met speciale obligaties zogenaamde Treasury Inflation Protected Securities (TIPS).

    TIPS zijn een mooie aanvulling op andere obligaties, omdat ze de neiging niet te correleren met andere obligaties in hun koersbewegingen. Als de inflatie neemt af, of zelfs als mensen denken dat de inflatie is over te nemen, traditionele obligaties hebben de neiging om te lijden, maar TIPS neiging om te bloeien. Als de inflatie lager is dan verwacht, echter TIPS zal niet zo goed doen.